核心观点:
1.Mysteel调研293家废钢铁加工准入企业,未加工原料79.62万吨,已加工成品218.59万吨,合计298.21万吨,较上月降10.41%。2月Mysteel废钢加工准入企业库存总量指数为1.018万吨/家,较1月降0.118万吨/家。
2.其中废钢加工准入企业社会库存(除钢厂废钢公司外)未加工原料及已加工成品较上月降幅扩大,合计111.36万吨,较上月同期社会库存下降12.24%。2月Mysteel废钢加工准入企业社会库存指数为0.546万吨/家,较1月降0.089万吨/家。
3.2月废钢社会库存降幅有所扩大,春节前期场地以出货清库为主,降幅以已加工成品为主,原料方面由于加工效率下降降幅相对较小。元宵节过后,大部分场地恢复加工生产,且随着钢厂补库需求体现,供货商盼涨情绪较强,2月社会库存降幅一般。
一、产能分布情况
图1:2月Mysteel293家废钢铁准入企业产能分布图
截止2月28日,Mysteel调研293家全国废钢铁加工准入企业,其中各地区分别包含:东北34家、华北36家、华东116家、华南20家、华中44家、西北12家、西南31家。其中,华东、华南及华中地区合计产能占比64.31%。293家废钢铁加工准入企业月加工产能合计736.11万吨,其中华东地区242.65万吨、华南地区122.65万吨、华中地区104万吨。
二、样本库存总量下降
图2:废钢准入企业未加工原料及已加工成品库存对比图
截止2月28日,Mysteel调研293家废钢铁加工准入企业,未加工原料合计79.62万吨,较上月降2.93%。其中:华北降13.07%、东北降4.63%、华东降3.84%;已加工成品合计218.59万吨,较上月降12.85%。其中:华南降36.07%、西北降25.97%、华北降24.75%、华东降19.35%、西南增19.28%。合计298.21万吨,较上月降10.41%。
结合当次调研293家全国废钢铁加工准入企业,2月库存总量指数计算为1.018万吨/家,较上月同期数据减少0.118万吨/家,库存处于下降趋势。
三、社会库存原料、成品双降
图3:2月废钢准入企业(除钢厂废钢公司外)社会库存
截止2月28日,Mysteel调研293家废钢铁加工准入企业,其中剔除钢厂直属废钢公司后,未加工原料及成品库存量合计111.36万吨,较上月同期库存总量减少12.24%。
未加工原料库存总量42.38万吨,较上月同期减少7.35%,其中西北增45.92%、华南增1.37%、华北降21.13%、华中降10.05%、华东降7.29%、东北降5.59%、西南降2.72%;已生产成品库存总量68.98万吨,较上月同期减少15%,其中华南增193.52%、西南降37.92%华东降18.24%、华中降9.38%、西北降8.33%、东北降5.89%、华北降0.91%。
结合当次调研,2月社会库存指数计算为0.546万吨/家,较上月同期数据下降0.089万吨/家,社会库存降幅扩大,供货商节前清库出货、节后盼涨出货意愿减弱。
节后螺纹钢价格表现强劲,铁矿石等原料端价格支撑较强,临近两会,成品材3月仍有良好预期。废钢市场在元宵节后基本恢复正常生产,月底沙钢废钢采购价格上调100元/吨刺激市场出货,但对比螺纹钢价格走势以及废钢节前价格跌幅,供货商盼涨情绪仍浓,出货相对谨慎,钢厂到货仍无较大增长,预计近期仍将保持上行走势。
图4:2020年2月-2021年2月全国废钢铁加工准入企业社会库存对比图
本月的废钢社会库存较上月有所下降,部分工业发达地区产废企业年底集中清库出货,而场地生产效率下降导致社会库存有所增加,且华南地区电炉相对集中,2月中下旬几无需求,本地供货商看涨节后行情,囤货操作有所增加。2月社会库存处于节前去库状态,主要以成品出库为主,原料降幅略窄,预计3月初社会资源产出陆续恢复,供货商捂货待涨操作增加,社会库存将有所恢复。
四、节内钢厂废钢库存降幅明显 节后需求恢复良好
Mysteel61家钢厂废钢日度消耗调研计算显示,2021年2月数据显示为544.55万吨,较上月降20.38%,较去年同期增长514.55%,较前年同期增长55.81%。
截至2月24日,Mysteel调研全国71家独立电弧炉钢厂,平均开工率13.73%,较上周上升6.92%,同比去年上升10.37%;产能利用率11.53%,较上周上升8.19%,同比去年上升10.06%。
2021年春节期间国内长流程钢厂大部分保持正常生产,电炉厂停产时间较去年略晚,整体废钢消耗保持近三年高位,对比前年数据有较大增长。且随着螺纹钢价格3月仍有较好预期,月底较多电炉厂恢复生产,3月废钢消耗预计将回到节前高位水平,对后市价格有较强支撑。
图5:2020年3月-2021年1月全国废钢铁加工准入企业加工量对比图
全国废钢铁加工准入企业1月废钢加工量降幅明显,主要受节假日返乡停产影响。元宵节后大部分场地恢复正常供应生产,且伴随钢厂高位的消耗水平,预计3月废钢加工量将有较大回升。但整体资源供应依旧没有明显的增长,预计2021年废钢市场仍将处于供不应求状态。
五、结论
2月废钢社会库存明显下降,社会资源流向钢厂库存,节后钢厂补库需求释放,废钢市场价格保持偏强运行。随着3月电炉厂陆续恢复生产,且利润处于优势阶段,废钢消耗仍将保持高水平运行,预计3月废钢价格将保持强势运行。
备注:Mysteel废钢加工准入企业总样本合计379家包括1-7批工信部公示符合《废钢铁加工行业准入条件》的废钢铁加工贸易企业,本次调研涉及其中293家废钢加工贸易企业,合计月废钢(加工)产能736.11万吨。
名称 | 价格 | 均价 | 涨跌 | 日期 |
---|---|---|---|---|
1#铜 | 87010 - 87190 | 87100.0 | +4700 | 05-20 |
A00铝 | 20860 - 20940 | 20900.0 | +140 | 05-20 |
0#锌 | 24060 - 24150 | 24105.0 | +400 | 05-20 |
1#锌 | 23980 - 24080 | 24030.0 | +400 | 05-20 |
1#铅 | 18375 - 18475 | 18425.0 | +100 | 05-20 |
1#锡 | 280550 - 281750 | 281150.0 | +6000 | 05-20 |
1#镍 | 155750 - 156650 | 156200.0 | +5000 | 05-20 |
1#铜 | 69160 - 69200 | 69180.0 | +240 | 01-31 |
A00铝 | 18950 - 18990 | 18970.0 | -40 | 01-31 |
0#锌 | 21220 - 21320 | 21270.0 | -60 | 01-31 |
1#锌 | 21120 - 21220 | 21170.0 | -60 | 01-31 |
1#铅 | 16300 - 16400 | 16350.0 | -25 | 01-31 |
1#锡 | 216750 - 218750 | 217750.0 | -1500 | 01-31 |
1#镍 | 127100 - 130700 | 128900.0 | -600 | 01-31 |
1#铜 | 67930 - 68020 | 67975.0 | -60 | 01-17 |
A00铝 | 18960 - 19020 | 18990.0 | +60 | 01-17 |
0#锌 | 21240 - 21340 | 21290.0 | -30 | 01-31 |
1#锌 | 21170 - 21270 | 21220.0 | -30 | 01-31 |
1#铅 | 15950 - 16100 | 16025.0 | -- | 01-17 |
1#锡 | 212750 - 214550 | 213650.0 | +3750 | 01-17 |
1#镍 | 127200 - 132300 | 129750.0 | +850 | 01-17 |
1#铜 | 69080 - 69280 | 69180.0 | +290 | 01-31 |
A00铝 | 18940 - 19000 | 18970.0 | -30 | 01-31 |
0#锌 | 20960 - 21260 | 21110.0 | -70 | 01-31 |
1#锌 | 20890 - 21190 | 21040.0 | -70 | 01-31 |
1#铅 | 16100 - 16200 | 16150.0 | -75 | 01-31 |
1#锡 | 216500 - 219000 | 217750.0 | -1500 | 01-31 |
1#镍 | 131500 - 131900 | 131700.0 | -500 | 01-31 |
1#铜 | 67970 - 68100 | 68035.0 | +55 | 01-16 |
A00铝 | 19030 - 19050 | 19040.0 | -80 | 01-16 |
0#锌 | 21470 - 21570 | 21520.0 | +220 | 01-16 |
1#锌 | 21350 - 21450 | 21400.0 | +220 | 01-16 |
1#铅 | 16050 - 16200 | 16125.0 | -- | 01-16 |
1#锡 | 209050 - 211050 | 210050.0 | +500 | 01-16 |
1#镍 | 126450 - 131450 | 128950.0 | -350 | 01-16 |
名称 | 最新价 | 涨跌 | 昨收 | 走势 |
---|---|---|---|---|
沪铜2407 | 87600 | 860 | 86740 | |
沪铝2407 | 21040 | -40 | 21080 | |
沪锌2407 | 24805 | 615 | 24190 | |
沪铅2407 | 19085 | 260 | 18825 | |
黄金2408 | 579.12 | 4.62 | 574.50 | |
伦外铜 | 10958.50 | -- | 10958.50 | |
伦外铝 | 2626.50 | -- | 2626.50 | |
伦外锌 | 3135.00 | -- | 3135.00 | |
伦外铅 | 2332.00 | -- | 2332.00 | |
伦外锡 | 34460 | -- | 34460 | |
纽约金 | 2500.7 | -8.1 | 2508.8 |