周四有色金属市场整体依旧呈现偏强运行态势,其中,铜铝镍继续大幅上行,三者均于其均线组上方运行,多头信号明显,沪锌则呈现高位整理态势,其关键位支撑效用良好。
当日宏观面主要消息如下:
1.美国8月成屋销售总数为533万,预期为545万,已连续2月下降;2.欧元区9月消费者信心指数初值为-8.2,符合预期。
综合看,宏观面因素对有色金属影响偏多。
现货方面
(1)截止2016-9-22,上海金属网1#铜现货价格为37640元/吨,较上日上涨280元/吨,较近月合约升水40元/吨,沪铜继续上涨,市场供应充足,进口货源流入增加,交割货源亦流出,而下游备库及消费旺季预期仍存,加之运输成本增加,现铜成交活跃。
(2)当日,0#锌现货价格为18080元/吨,较上日持平,较近月合约升水125元/吨,锌价回升,炼厂出货正常,贸易商较为积极,下游按需采购,整体交投平淡。
(3)当日,1#镍现货价格为81150元/吨,较上日上涨1950元/吨,较沪镍近月合约贴水40元/吨,镍价依旧偏强,部分贸易商货源偏紧,报价偏高,成交清淡,下游多以观望为主,当日金川上调镍价1900元/吨至81300元/吨。
(4)当日,A00#铝现货价格为13200元/吨,较上日上涨500元/吨,较沪铝近月合约升水340元/吨,铝价上行,流通货源偏紧,持货商大幅抬升报价,下游看涨后市,接货持续活跃。
相关数据方面:
(1)截止9月22日,伦铜现货价为4739.75美元/吨,较3月合约贴水23.25美元/吨;伦铜库存为34.78万吨,较前日下滑150吨;上期所铜库存3.22万吨,较上日下滑1972吨;以沪铜收盘价测算,则沪铜连3合约对伦铜3月合约实际比值为7.84(进口比值为7.9),进口亏损为286元/吨(不考虑融资收益);
(2)当日,伦锌现货价为2260.25美元/吨,较3月合约贴水12.75美元/吨;伦锌库存为44.42万吨,较前日下降250吨;上期所锌库存为11.25万吨,较上日下跌1598吨;以沪锌收盘价测算,则沪锌连3合约对伦锌3月合约实际比值为7.82(进口比值为8.32),进口亏损为1147元/吨(不考虑融资收益);
(3)当日,伦镍现货价为10301美元/吨,较3月合约贴水49美元/吨;伦镍库存为36.58吨,较前日减少1074吨;上期所镍库存为10.99万吨,较前日下滑319吨;以沪镍收盘价测算,则沪镍连3合约对伦镍3月合约实际比值为7.81(进口比值为7.98),进口亏损1725元/吨(不考虑融资收益);
(4)当日,伦铝现货价为1574美元/吨,较3月合约贴水10美元/吨;伦铝库存为216.16万吨,较前日下滑6600吨;上期所铝库存为1.62万吨,较前日下滑401吨;以沪铝收盘价测算,则沪铝连3合约对伦铝3月合约实际比值为7.47(进口比值为8.36),进口亏损约为1427元/吨(不考虑融资收益)。
当日重点关注数据及事件如下:(1)16:00 欧元区9月制造业PMI初值;(2)21:45 美国9月Markit制造业PMI初值;
当日产业链消息方面:(1)据海关,截止8月,我国精铜累计进口256.01万吨,同比+16.33%,镍矿累计进口1870万吨,累计同比-20%;镍铁累计进口63.5万吨,同比+46%,其中自印尼进口量为45.1万吨,同比+300%;
总体看,宏观面整体偏多,且金九银十旺季预期提振需求,铜锌仍有支撑,前多可继续持有;铝市货源紧缺,且社会库存继续大幅下滑,其仍将继续上行,可继续持多头思路;资源枯竭、环保限产令菲律宾镍矿进口下滑,且有望持续,而印尼方面镍铁进口增加,而国内镍铁因环保限制下滑较多,因此整体供应压力仍旧不大,沪镍前多继续持有。
单边策略:铜锌铝镍前多持有,新单暂观望。
组合策略:买AL1610-卖AL1701组合继续持有。
套保策略:铜锌铝镍保持买保头寸不变。
名称 | 价格 | 均价 | 涨跌 | 日期 |
---|---|---|---|---|
1#铜 | 81310 - 81490 | 81400.0 | +1100 | 05-14 |
A00铝 | 20510 - 20590 | 20550.0 | +80 | 05-14 |
0#锌 | 23600 - 23690 | 23645.0 | +240 | 05-14 |
1#锌 | 23520 - 23620 | 23570.0 | +240 | 05-14 |
1#铅 | 17875 - 17975 | 17925.0 | +250 | 05-14 |
1#锡 | 270300 - 271500 | 270900.0 | +12500 | 05-14 |
1#镍 | 144650 - 145550 | 145100.0 | +400 | 05-14 |
1#铜 | 69160 - 69200 | 69180.0 | +240 | 01-31 |
A00铝 | 18950 - 18990 | 18970.0 | -40 | 01-31 |
0#锌 | 21220 - 21320 | 21270.0 | -60 | 01-31 |
1#锌 | 21120 - 21220 | 21170.0 | -60 | 01-31 |
1#铅 | 16300 - 16400 | 16350.0 | -25 | 01-31 |
1#锡 | 216750 - 218750 | 217750.0 | -1500 | 01-31 |
1#镍 | 127100 - 130700 | 128900.0 | -600 | 01-31 |
1#铜 | 67930 - 68020 | 67975.0 | -60 | 01-17 |
A00铝 | 18960 - 19020 | 18990.0 | +60 | 01-17 |
0#锌 | 21240 - 21340 | 21290.0 | -30 | 01-31 |
1#锌 | 21170 - 21270 | 21220.0 | -30 | 01-31 |
1#铅 | 15950 - 16100 | 16025.0 | -- | 01-17 |
1#锡 | 212750 - 214550 | 213650.0 | +3750 | 01-17 |
1#镍 | 127200 - 132300 | 129750.0 | +850 | 01-17 |
1#铜 | 69080 - 69280 | 69180.0 | +290 | 01-31 |
A00铝 | 18940 - 19000 | 18970.0 | -30 | 01-31 |
0#锌 | 20960 - 21260 | 21110.0 | -70 | 01-31 |
1#锌 | 20890 - 21190 | 21040.0 | -70 | 01-31 |
1#铅 | 16100 - 16200 | 16150.0 | -75 | 01-31 |
1#锡 | 216500 - 219000 | 217750.0 | -1500 | 01-31 |
1#镍 | 131500 - 131900 | 131700.0 | -500 | 01-31 |
1#铜 | 67970 - 68100 | 68035.0 | +55 | 01-16 |
A00铝 | 19030 - 19050 | 19040.0 | -80 | 01-16 |
0#锌 | 21470 - 21570 | 21520.0 | +220 | 01-16 |
1#锌 | 21350 - 21450 | 21400.0 | +220 | 01-16 |
1#铅 | 16050 - 16200 | 16125.0 | -- | 01-16 |
1#锡 | 209050 - 211050 | 210050.0 | +500 | 01-16 |
1#镍 | 126450 - 131450 | 128950.0 | -350 | 01-16 |
名称 | 最新价 | 涨跌 | 昨收 | 走势 |
---|---|---|---|---|
沪铜2407 | 81750 | -390 | 82140 | |
沪铝2407 | 20475 | -160 | 20635 | |
沪锌2406 | 23710 | -80 | 23790 | |
沪铅2407 | 18530 | 215 | 18315 | |
黄金2408 | 558.82 | 2.76 | 556.06 | |
伦外铜 | 10135.50 | 60.5 | 10075.00 | |
伦外铝 | 2548.50 | -0.5 | 2549.00 | |
伦外锌 | 2995.00 | 6.5 | 2988.50 | |
伦外铅 | 2263.00 | -4.5 | 2267.50 | |
伦外锡 | 33435 | 95 | 33340 | |
纽约金 | 2360.8 | 0.9 | 2359.9 |