周二铜镍延续此前大涨局面,两者持续刷新年内新高,沪锌则仍偏强运行,逐步于20000元/吨上方企稳,沪铝低位回升,其运行重心有所上移。
当日宏观面无重要消息及影响事件。
现货方面
(1)截止2016-11-8,上海金属网1#铜现货价格为40580元/吨,较上日上涨530元/吨,较近月合约升水80元/吨,沪铜延续涨势,现铜升水收窄,但下游观望依旧,成交以中间商为主。
(2)当日,0#锌现货价格为20030元/吨,较上日上涨220元/吨,较近月合约升水125元/吨,锌价震荡,炼厂少量出货,贸易商积极报价,下游畏高观望,市场整体成交一般。
(3)当日,1#镍现货价格为89750元/吨,较上日上涨3450元/吨,较沪镍近月合约升水2750元/吨,镍价继续大涨,下游畏高,拿货意愿低,询价亦不积极,当日金川上调镍价3500元/吨至88700元/吨。
(4)当日,A00#铝现货价格为14470元/吨,较上日上涨160元/吨,较沪铝近月合约升水380元/吨,铝价偏弱,社会库存略减,持货商控制出货,流通货源偏紧,中间商仍旧活跃,下游畏高按需采购。
相关数据方面:
(1)截止11月8日,伦铜现货价为5032美元/吨,较3月合约贴水18.25美元/吨;伦铜库存为29.16万吨,较前日下滑6775吨;上期所铜库存2.18万吨,较上日持平;以沪铜收盘价测算,则沪铜连3合约对伦铜3月合约实际比值为7.95(进口比值为8.11),进口亏损为809元/吨(不考虑融资收益);
(2) 当日,伦锌现货价为2454美元/吨,较3月合约贴水14.75美元/吨;伦锌库存为44.91万吨,较前日下滑300吨;上期所锌库存为8.38万吨,较上日上涨1745吨;以沪锌收盘价测算,则沪锌连3合约对伦锌3月合约实际比值为8.06(进口比值为8.48),进口亏损为1045元/吨(不考虑融资收益);
(3) 当日,伦镍现货价为10930美元/吨,较3月合约贴水42美元/吨;伦镍库存为36.3吨,较前日下滑192吨;上期所镍库存为10.14万吨,较前日增加1007吨;以沪镍收盘价测算,则沪镍连3合约对伦镍3月合约实际比值为8.01(进口比值为8.13),进口亏损1298元/吨(不考虑融资收益);
(4) 当日,伦铝现货价为1716美元/吨,较3月合约贴水6.5美元/吨;伦铝库存为212.07万吨,较前日下滑5057吨;上期所铝库存为2349吨,较前日持平;以沪铝收盘价测算,则沪铝连3合约对伦铝3月合约实际比值为7.65(进口比值为8.48),进口亏损约为1435元/吨(不考虑融资收益)。
当日重点关注数据及事件如下:(1)9:30 我国10月PPI值;
产业链消息方面:(1)据海关,我国10月铜中游产品进口29万吨,环比-14.7%,为2015年2月以来最高水平
总体看,人民币贬值令进口盈利窗口关闭、正值长协加工费谈判期间国外炼厂惜售挺价均导致10月铜进口大幅下滑,而洋山铜溢价大幅上涨、铜杆企业开工率高企均表明需求尚未转弱,进口下滑、而需求偏强,沪铜前多可继续持有;锌镍供需格局预期仍旧偏强,且市场多头氛围依旧浓厚,前多可继续持有;铝锭继续到货,但持货商控制出货力度,令市场现货流通依旧偏紧,短期内铝价仍有向上空间,新多可逢低尝试。
单边策略:铜锌镍前多持有,新单暂观望;沪铝AL1701新多以13100元/吨止损。
套保策略:沪铝可适当增加买保头寸,铜锌镍保持买保头寸不变。
名称 | 价格 | 均价 | 涨跌 | 日期 |
---|---|---|---|---|
1#铜 | 81060 - 81240 | 81150.0 | -250 | 05-15 |
A00铝 | 20470 - 20550 | 20510.0 | -40 | 05-15 |
0#锌 | 23700 - 23790 | 23745.0 | +100 | 05-15 |
1#锌 | 23620 - 23720 | 23670.0 | +100 | 05-15 |
1#铅 | 18175 - 18275 | 18225.0 | +300 | 05-15 |
1#锡 | 273050 - 274250 | 273650.0 | +2750 | 05-15 |
1#镍 | 145050 - 145950 | 145500.0 | +400 | 05-15 |
1#铜 | 69160 - 69200 | 69180.0 | +240 | 01-31 |
A00铝 | 18950 - 18990 | 18970.0 | -40 | 01-31 |
0#锌 | 21220 - 21320 | 21270.0 | -60 | 01-31 |
1#锌 | 21120 - 21220 | 21170.0 | -60 | 01-31 |
1#铅 | 16300 - 16400 | 16350.0 | -25 | 01-31 |
1#锡 | 216750 - 218750 | 217750.0 | -1500 | 01-31 |
1#镍 | 127100 - 130700 | 128900.0 | -600 | 01-31 |
1#铜 | 67930 - 68020 | 67975.0 | -60 | 01-17 |
A00铝 | 18960 - 19020 | 18990.0 | +60 | 01-17 |
0#锌 | 21240 - 21340 | 21290.0 | -30 | 01-31 |
1#锌 | 21170 - 21270 | 21220.0 | -30 | 01-31 |
1#铅 | 15950 - 16100 | 16025.0 | -- | 01-17 |
1#锡 | 212750 - 214550 | 213650.0 | +3750 | 01-17 |
1#镍 | 127200 - 132300 | 129750.0 | +850 | 01-17 |
1#铜 | 69080 - 69280 | 69180.0 | +290 | 01-31 |
A00铝 | 18940 - 19000 | 18970.0 | -30 | 01-31 |
0#锌 | 20960 - 21260 | 21110.0 | -70 | 01-31 |
1#锌 | 20890 - 21190 | 21040.0 | -70 | 01-31 |
1#铅 | 16100 - 16200 | 16150.0 | -75 | 01-31 |
1#锡 | 216500 - 219000 | 217750.0 | -1500 | 01-31 |
1#镍 | 131500 - 131900 | 131700.0 | -500 | 01-31 |
1#铜 | 67970 - 68100 | 68035.0 | +55 | 01-16 |
A00铝 | 19030 - 19050 | 19040.0 | -80 | 01-16 |
0#锌 | 21470 - 21570 | 21520.0 | +220 | 01-16 |
1#锌 | 21350 - 21450 | 21400.0 | +220 | 01-16 |
1#铅 | 16050 - 16200 | 16125.0 | -- | 01-16 |
1#锡 | 209050 - 211050 | 210050.0 | +500 | 01-16 |
1#镍 | 126450 - 131450 | 128950.0 | -350 | 01-16 |
名称 | 最新价 | 涨跌 | 昨收 | 走势 |
---|---|---|---|---|
沪铜2407 | 82080 | -60 | 82140 | |
沪铝2406 | 20505 | -110 | 20615 | |
沪锌2406 | 23940 | 150 | 23790 | |
沪铅2407 | 18790 | 475 | 18315 | |
黄金2408 | 559.02 | 2.96 | 556.06 | |
伦外铜 | 10226.50 | 151.5 | 10075.00 | |
伦外铝 | 2563.50 | 14.5 | 2549.00 | |
伦外锌 | 3047.50 | 59 | 2988.50 | |
伦外铅 | 2290.00 | 22.5 | 2267.50 | |
伦外锡 | 33915 | 575 | 33340 | |
纽约金 | 2365.2 | 5.3 | 2359.9 |